Selkeyttä
yritysrahoitukseen.

Tyypillinen toimeksianto liittyy 0,5–5 miljoonan euron investointiin, yrityskauppaan, sukupolvenvaihdokseen tai toimitilahankkeeseen. Usein kyse ei ole pelkästä lainasta, vaan koko rahoitusrakenteen suunnittelusta. Hankekoolla ei ole ylärajaa. Toimimme lähtökohtaisesti pankkiehtoisen rahoituksen parissa.

Emme ole pankki, myy omaa rahoitustuotetta tai jaa lainaa omasta taseesta. Rakennamme rahoitusrakenteen, kilpailutamme vaihtoehdot ja neuvottelemme ehdot. Emme ole sidottuja yksittäiseen pankkiin tai rahoitusyhtiöön. Pankki tekee luottopäätöksen; me varmistamme, että päätös syntyy huolellisesti valmistelluista lähtökohdista.

Hinnoittelu riippuu hankkeen vaativuudesta. Hinnoittelemme jokaisen projektin yksilöllisesti, ja tavoitteena on, että asiakkaan saama hyöty ylittää selvästi palkkiomme. Arvioimme hankkeen maksutta. Sovimme toimeksiannosta ja hinnoittelusta ennen työn aloittamista.

Tyypillinen aikataulu on 8–12 viikkoa. Yrityskaupoissa tai suuremmissa investoinneissa 2–4 kuukautta on realistinen. Aikatauluun vaikuttavat hankkeen valmistelutaso, vakuusratkaisut sekä pankkien käsittely- ja päätösprosessit. Ajoissa aloitettu prosessi antaa enemmän liikkumavaraa ja aikaa vaihtoehtojen vertailuun.

Pankkien riskinotto vaihtelee toimialan, luottokannan ja sisäisten rajoitteiden mukaan. Yhden pankin kielteinen päätös ei tarkoita, ettei rahoitusta olisi saatavilla. Arvioimme hankkeen ja sen toteuttamiskelpoisuuden vastuullisesti. Usein vaihtoehtoinen pankki tai yhdistelmärahoitus voi toimia.

Tyypillisesti viimeiset 2–3 tilinpäätöstä, ajantasaisen tulos- ja taseraportin sekä kassavirtaennusteen vähintään seuraavalle 12 kuukaudelle. Lisäksi tarvitaan investointilaskelma tai kaupan rakennekuvaus, tiedot veloista ja vakuuksista sekä omistusrakenne ja mahdolliset takaukset.

Nykyisen UKK-aineiston mukaan useimmissa hankkeissa 15–40 %. Osuus riippuu kassavirrasta, vakuuksista ja riskiprofiilista. Tarvittava omarahoitus arvioidaan aina hankekohtaisesti.

Hyvät ehdot muodostavat kokonaisuuden. Takaisinmaksuaikataulun tulee sopia yrityksen kassavirtaan, omarahoitusosuuden olla järkevä ja vakuusvaatimusten jättää tilaa tuleviin tarpeisiin. Myös kovenanttien tulee olla selkeitä ja saavutettavissa normaalissa suhdannevaihtelussa. Rahan hinta on vain yksi osa ratkaisua.

Oleellista on mitoittaa laina-aika kassavirran ja rahoituksen käyttötarkoituksen mukaan. Liian lyhyt takaisinmaksuaika kiristää arkea, ja liian pitkä laina voi nostaa kokonaiskustannuksia. Toimiva rakenne kestää myös heikompia vuosia ilman, että liiketoiminnan kehittäminen pysähtyy.

Velan määrää tulee arvioida suhteessa kassavirtaan. Jos merkittävä osa kassavirrasta kuluu lyhennyksiin ja korkoihin eikä investointeihin jää tilaa, rahoitusrakenne voi olla liian kireä. Jos kassavirta ei kestä heikompaa vuotta, kokonaisuutta kannattaa arvioida ajoissa.